Копітрейдинг

Довірче управління активами

Копітрейдинг – не є новою розробкою у сфері інвестування та торгівлі, це спрощена система довірчого управління активами, його механізм покликаний спростити та автоматизувати укладання та закриття угод для трейдерів/інвесторів-початківців. В основі копітрейдингу лежить довірче управління активами, на кшталт того, як вкладник передає свої активи в управління інвестиційному фонду або брокеру. Однак, при передачі активів брокеру або інвестиційному фонду виникають наступні складнощі:

1. Висока сума мінімального внеску. Як правило, інвестиційні фонди та брокери зацікавлені у клієнтах з великими інвестиційними можливостями, як наслідок – мінімальний поріг інвестування може досягати кількох десятків тисяч доларів, у деяких випадках поріг починається від сотень тисяч.
2. Вибір фонду/брокера. Вивчення репутації, аналіз результативності, комісій, умов. Інвестор-початківець може вивчити і розібратися в питанні, проте це зажадає часу і великих зусиль.
3. Бюрократія. Укладання договору, вивчення умов договору, прав та обов'язків.
4. Оцінки ризику та надання звітності про доход. Компанія, якій інвестор має на меті довірити активи, може вимагати звітність про дохід, це убезпечить обидві сторони в юридичному контексті. Додатково такі звіти дають змогу врахувати ризики та скласти персоналізовану інвестиційну стратегію.
5. Декларування прибутку. У деяких випадках можуть знадобитися додаткові дії для правильного декларування доходів та сплати податків на інвестиційні прибутки.

Перераховане не відноситься до мінусів подібного підходу, проте представляє можливі труднощі, що зустрічаються на шляху інвестора-початківця.

Для чого було створено копітрейдинг

Завдання копітрейдингу – спростити механізм довірчого інвестування та знизити поріг входу у сферу шляхом зменшення бюрократичної складової та можливості інвестування невеликого капіталу, що робить його доступнішим. Послуги копітрейдингу надають біржі на кшталт: Bybit, Binance, RoboForex, eToro, AvaTrade, Pepperstone та інші. Сьогодні можна зустріти копітрейдинг для різних фінансових інструментів: спот, деривативи. Також доступний широкий спектр активів: сировина, валюта (Forex), акції, криптовалюта, фондові індекси (S&P 500, Dow Jones, Nasdaq…).

Копітрейдинг як спосіб інвестування та його переваги

Більшість традиційних широко відомих способів інвестування, таких як банківські депозити, стрімко втрачають свою популярність, оскільки, в деяких випадках, відсоток за депозитом не може перекрити навіть інфляційний відсоток.

Незважаючи на те, що сам собою копітрейдинг – відносно нове явище, він претендує на те, щоб забрати ринок у банківських депозитів.

Середня сума мінімального інвестування в копітрейдинг на біржах – 50 доларів. У порівнянні з вкладом в інвестиційні фонди або передачею активів брокеру, цей поріг є значно нижчим. Це має свої плюси та недоліки.

Чому реплікація чужих угод це вигідно?

Гнучкість

Насамперед, інвестор має вибір із тисяч трейдерів для копіювання, кожен з яких реалізує свою стратегію. Це можуть бути трейдери з високими ризиками, але з великою прибутковістю або навпаки: трейдери, які не видають великий відсоток прибутковості, однак вони стабільні і мають низький рівень ризику. У деяких випадках це дозволяє досягти результату від 30 до ~100% річних, що значно випереджає пропозиції банків щодо депозитів – від 3% до 5% глобально (середній діапазон відсоткових ставок глобально станом на серпень 2024 р.) та 10.5% в Україні. (серпень 2024 р.).

Можливість дострокового зняття чи реінвестування

Копіюючий трейдер може припинити копіювання того чи іншого майстер-трейдера і не втрачати зароблений відсоток. У разі банківського депозиту можливий штраф за дострокове зняття коштів.

Це дає можливість реінвестувати вкладені кошти або відкласти їх на майбутні можливості.

Ефективна торгівля

Головна перевага копітрейдингу – автоматизація процесів відкриття/закриття позицій, це дозволяє повністю довірити торгівлю досвідченому трейдеру. Як і будь-яка торгівля, копітрейдинг супроводжується ризиками, проте є безліч шляхів їх знизити: від поділу капіталу на кількох трейдерів, до переведення всіх ризиків у розряд усвідомлених ризиків, шляхом вивчення статистики трейдера, його типу торгівлі та активи, що торгуються майстром.

Такий підхід економить час, інвестору не потрібно вивчати торгівлю на біржі самостійно, що є кропіткою роботою. Натомість він передає обов'язки моніторингу ринків, вивчення новин та укладання угод досвідченому майстру.

Вивчення нових ринків

Стрімкі темпи розвитку не дозволяють нам бути достатньо обізнаними у багатьох сферах, тому нам доводиться вдаватися до послуг професіоналів. У випадку з копітрейдингом це можливість вивчення нових незнайомих інвестору ринків.

Як і завжди, слід згадати про ризики, копітрейдинг не є простим рішенням для набуття пасивного доходу, потрібно приділити час і вивчити ази. Як і в будь-якому вигляді трейдингу, інвестор несе ризик втратити вкладене або його частину.

Завданням нашого сервісу – copytradingguide.com (Гайд з Копітрейдингу) є зниження ризиків від інвестування в копітрейдинг. Поступово, ми розширюватимемо наш сервіс додаючи інструкції (поповнення, виведення коштів, вибір трейдера тощо), список перевірених нами бірж та список ефективних, перевірених часом та нашим капіталом майстер-трейдерів.

Механізм копітрейдингу

Заробіток через копітрейдинг – теж робота, яка потребує уваги та часу. Для початку інвестування необхідно пройти ланцюжок дій: від вибору біржі до отримання прибутку. Поданий нижче алгоритм є суто технічною послідовністю, на практиці етапи можуть і повинні змінюватися місцями. Особливо це стосується завдань формування та розподілу капіталу, подібні пункти мають бути відправним пунктом.

Вибір біржі

На першому етапі перед інвестором стоїть завдання – вибрати актив(и) для копіювання угод, що веде до вибору біржі. Такі біржі як Bybit або Binance спеціалізуються на торгівлі криптовалютою, у свою чергу, біржі на зразок RoboForex дають можливість вибрати трейдера, який торгує на валютних парах або сировиною.

Вибір фінансового інструменту

Фінансові інструменти додатково мають підкатегорію – похідні фінансові інструменти, які додатково називають деривативами. Функція копітрейдингу на біржах, переважно представлена ​​саме деривативами, проте спотовий копітрейдинг починає активно розвиватися на платформах. Завдання інвестора – визначити для себе, який із інструментів буде для нього кориснішим. Цей вибір впливає на стратегію інвестування. Торгівля деривативами дає можливість використовувати кредитне плече, що підвищує потенційний прибуток, однак і ризики зростають відповідно, оскільки ви не володієте самим активом, на практиці це означає можливість повної втрати вартості позиції за її згоряння. Спотова торгівля пов'язана з володінням активами, у разі низхідного ринку це дозволяє перечекати просідання.

Ми рекомендуємо звертати увагу саме на спотовий копітрейдинг.

Поповнення балансу на платформі

Перед тим, як передати частину капіталу в управління трейдеру на вибраній платформі, необхідно поповнити баланс. Для бірж, що спеціалізуються на криптовалюті, популярними способами поповнення будуть: P2P, фіатний депозит, поповнення у криптовалюті.

Насамперед необхідно визначити капітал і по можливості розбити його на кілька частин. Для зниження ризиків рекомендується поділити капітал на кілька платформ (бірж) та кількох майстер-трейдерів.

Вибір майстра

Найважливіша частина – вибір майстра, тут необхідно звернути увагу на широкий спектр показників. Сьогодні біржі, що надають послугу копітрейдингу, виводять докладну статистику кожного майстра, що дає інвестору вибрати надійного трейдера, спостерігаючи повну звітність.

Вибір майстра для копіювання залежить від багатьох параметрів: співвідношення вашого депозиту і депозиту трейдера, відсоток успішних угод на довгій дистанції (90 днів і вище), те, як трейдер справляється з просіданнями, активи, що торгуються, і безліч інших параметрів.

Налаштування копіювання

Перед тим, як передати кошти в роботу майстра, інвестор має можливість налаштувати процес копіювання. Як правило, налаштування представлені такими параметрами: вибір активів (контрактів), пропорції копіювання, кредитне плече (якщо йдеться про деривативи), виставлення take-profit та stop-loss рівнів та інші.

Іноді, на сторінці трейдера, в описі, майстер може вказати, які налаштування слід поставити, щоб його стратегія торгівлі працювала і для інвестора. Але за умовчанням рекомендується залишати базові налаштування (якщо майстер не вказав рекомендовані або якщо в інвестора недостатньо досвіду).

Передача коштів майстру

Після вибору майстра та налаштувань копіювання йде етап передачі капіталу або його частини майстру. Необхідно уточнити, майстер не отримує доступу до коштів інвестора, у момент “передачі” коштів формується окремий рахунок, або ліміт під конкретного майстра. Сума залишається на акаунті інвестора, проте блокується, щоб запобігти помилкам. Термін "передача капіталу" у сфері копітрейдингу є жаргонним і використовується для зручності.

Варто визначитися, яку частину капіталу передати в управління майстру. Як правило, якщо інвестор вперше працює з майстром, сума вкладу не буде великою, оскільки краще поспостерігати за майстром та переконатися у правильності вибору.

Відстеження роботи майстра

Обов'язковим пунктом є відстеження ефективності роботи обраного майстра. Платформи копітрейдингу дають можливість тримати руку на пульсі і бачити, які позиції тримає майстер-трейдер, його результативність з моменту початку копіювання та деякі інші параметри.

Фіксація доходу

Заключний етап, заради якого інвестор пройшов цей шлях і вклав свій капітал – отримання прибутку. До цього питання не завжди виходить підходити стратегічно, оскільки іноді трейдер може не виправдати очікувань і для збереження капіталу чи його частини необхідно припинити копіювання. Або інвестор знайшов більш ефективного майстра і хоче реінвестувати свій внесок.

Головне – не впадати в азарт та підходити до питання із холодною головою. Слід пам'ятати, що інвестиції дають результат у довгостроковій перспективі, а можливий миттєвий, хоч і потенційно великий, прибуток, абсолютно завжди супроводжується великим ризиком.

Механізм копіювання угод

Копіювання угод на платформах з функцією копітрейдингу відбувається в автоматичному режимі, інвестору не потрібно відстежувати позиції майстра та виставляти ордери вручну. Автоматично відбувається як відкриття, так і закриття позиції, проте копіюючий трейдер може вручну закрити позиції, які були скопійовані. Ордер копіюючого може відпрацювати з невеликою затримкою, тому ціна ордера у майстра і у того хто копіює його угоди, може відрізнятися, як правило різниця не буде великою.

Перед відкриттям ордера, система дивиться на пропорції капіталу майстер трейдера і трейдера, що копіює, сума ордера буде розрахована по даній пропорції капіталів. На практиці це означає наступне: капітал майстер-трейдера дорівнює 10 000 доларів США, капітал копіюючого трейдера - 1000 $, майстер-трейдер вирішує розмістити ордер на покупку Bitcoin на суму 1000 $ - це 1/10 частина його капіталу. Далі система бачить сигнал майстер-трейдера і дублює його для копіюючого трейдера, при цьому зберігається пропорція "сума ордера/капітал" (у нашому прикладі це 1/10) і в такому випадку вартість ордера для копіюючого трейдера становитиме вже 100 дол. . США (за умови стандартних налаштувань копіювання щодо коефіцієнта у сумі ордера).

Кожен майстер трейдер отримує комісію від копіюючих його ордери трейдерів. Комісійний відсоток може змінюватись в залежності від платформи та майстра. Майстер-трейдер отримує комісію лише у разі вдалих угод і лише від прибутку.

Історія копітрейдингу

Сам термін «копітрейдинг» (від англ. copy trading) досить молодий, проте він є однією з реалізацій концепції, яка існує вже досить давно – довірче управління активами.

До того як всесвітня мережа стала доступною широкому загалу, явище копіювання чи повторення чужих угод вже було реалізовано, а передача таких сигналів здійснювалася через інформаційні бюлетені, газети, радіо тощо. Незважаючи на те, що трейдери не могли отримувати комісію від таких сигналів, вони монетизували це іншими шляхами:

1. Продаж підписок та публікацій. Трейдери продавали підписки на свої інформаційні бюлетені чи продавали ці сигнали для колонок у газеті.
2. Зміцнення репутації та реклама. Публікація успішних торгових сигналів допомагала трейдерам покращити свою репутацію та залучити нових вкладників, які готові передати свої активи під управління трейдерів.
3. Вплив ринку. У разі великої популярності трейдера, виставлені сигнали його послідовниками, могли вплинути на ринок.
4. Реклама та просування продуктів та послуг.

Ближче до 2000 року були організовані віртуальні торгові кімнати, які втілювали ту саму суть копіювання та автоматизації процесу. Регулярно сигнали публікувалися в торгових кімнатах і за бажанням трейдера відтворювалися і для нього, трейдеру не потрібно було робити це самостійно, проте ордер виставлявся вручну організаторами подібних кімнат. Додаткові переваги такої кімнати – спілкування з іншими учасниками, обмін досвідом, можливість поставити запитання. Згодом ці кімнати стали платними і працювали за принципами передплати, абонементу або комісійного відсотка за вдалі угоди.

Послуга почала набирати популярності, концепція відтворення сигналів досвідченого успішного трейдера стала вдалою розробкою, співтовариство якої стрімко розросталося. Проте, з великою популярністю постало й питання автоматизації процесу відтворення угод, адже зі зростанням вкладників, зростали і запити на відкриття схожих позицій, обробити такі обсяги вручну було неможливо.

Починаючи з 2005 року, з розвитком автоматичної торгівлі, вперше виникає термін копітрейдингу та дзеркальної торгівлі. На той час дзеркальна торгівля отримала більше популярності та уваги. Вона дає можливість копіювати стратегію майстер-трейдера, проте відкриття/закриття позицій необхідно робити самостійно.

Основний приплив популярності до послуги копітрейдингу розпочався у 2010 році. Багато платформ, бірж та брокерів почали додавати сервіс до списку своїх послуг. На початку свого шляху копітрейдинг користувався популярністю саме на валютних ринках (Forex).